La Warner Bros. Discovery ha dichiarato martedì che stava “riesaminando” un’offerta rivista della Paramount Skydance – l’ultima svolta nell’asta di alto profilo per rivendicare uno dei gioielli aziendali di Hollywood.
La società non ha fornito alcun dettaglio sull’offerta della Paramount. La Paramount ha confermato separatamente di aver presentato un’offerta rivista.
In una breve dichiarazione, Warner ha riconosciuto che la Paramount aveva presentato una proposta modificata per acquistare tutte le azioni in circolazione della società e che i membri del consiglio stavano valutando l’offerta “consultando i nostri consulenti finanziari e legali”.
“Aggiorneremo i nostri azionisti in seguito alla revisione del Consiglio”, ha affermato Warner.
La Paramount, sostenuta da Larry Ellison, aveva dovuto affrontare una scadenza nella tarda serata di lunedì per aumentare la sua offerta per rivendicare la società che possiede CNN, HBO, TBS e gli storici movie e studi cinematografici della Warner Bros.. La settimana scorsa, l’offerente vincitore dell’asta, Netflix, ha accettato di consentire alla Warner Bros. Discovery di riaprire i colloqui con la Paramount per sette giorni per determinare se la Paramount avrebbe portato più soldi sul tavolo.
La Warner ha incaricato la Paramount di presentare la sua offerta “migliore e definitiva”.
Netflix ha i diritti corrispondenti nel caso in cui Warner Bros. Discovery invertisse la rotta e accettasse l’offerta della Paramount.
La mossa arriva quasi tre mesi dopo che il consiglio di amministrazione della Warner ha concordato all’unanimità di vendere le risorse di HBO e dello studio, inclusa la sua vasta libreria che embrace Superman, Harry Potter, Scooby-Doo, “Il Trono di Spade” e “The Large Bang Idea”, a Netflix per 27,75 dollari per azione.
L’accordo di Netflix, del valore di 82,7 miliardi di dollari, non embrace i canali through cavo di base della Warner, tra cui CNN, TBS e HGTV.
È previsto che questi canali vengano ceduti a una nuova società entro la high quality dell’anno.
Ma la Paramount, gestita dal rampollo David Ellison, ha ripetutamente gridato allo scandalo, affermando che la sua offerta in contanti per tutta la Warner Bros. Discovery, compresi i canali through cavo della Warner, sarebbe più redditizia per gli azionisti. La Paramount, che intrattiene rapporti amichevoli con il presidente Trump, si è anche vantata di avere un percorso più certo per ottenere l’approvazione normativa statunitense rispetto a Netflix.
Ma la Warner Bros.’ Il consiglio di amministrazione è rimasto fedele all’offerta di Netflix, affermando che il finanziamento del gigante dello streaming period più sicuro.
“L’accordo di fusione di Netflix rimane in vigore e il Consiglio continua a raccomandarsi a favore della transazione Netflix”, ha affermato Warner nella sua dichiarazione di martedì.
La scorsa settimana la Warner Bros. Discovery ha dichiarato alla Paramount che si aspettava che il miliardario Ellison investisse più soldi nell’accordo.
La Paramount aveva precedentemente affermato che il miliardario tecnologico avrebbe garantito più di 41 miliardi di dollari in finanziamenti azionari necessari per portare a termine l’acquisizione da oltre 108 miliardi di dollari.
Secondo la precedente offerta della Paramount, la famiglia Ellison prevedeva di contribuire con circa 12 miliardi di dollari. Si prevede che altri 24 miliardi di dollari arriveranno dalle famiglie reali di Arabia Saudita, Qatar e Abu Dhabi.
Nelle ultime settimane, la Paramount ha accettato di coprire una commissione di scioglimento di 2,8 miliardi di dollari che la Warner avrebbe dovuto a Netflix nel caso in cui la Warner si fosse ritirata dall’accordo con Netflix. La Paramount ha anche suggerito di aumentare la propria offerta advert almeno 31 dollari per azione.
La mossa arriva in un contesto di crescente interesse politico per l’enorme accordo che rimodellerebbe Hollywood.
Il Dipartimento di Giustizia sta indagando se un’acquisizione da parte di Netflix, o un’offerta alternativa da parte della Paramount, danneggerebbe la concorrenza.
I legislatori repubblicani sono stati critici nei confronti dell’accordo Netflix, affermando che ridurrebbe la concorrenza.
Il presidente Trump ha detto che non aveva intenzione di essere coinvolto nelle indagini, ma durante il high quality settimana ha minacciato Netflix, scrivendo sui social media che Netflix dovrà licenziare Susan Rice, ex funzionaria di alto livello dell’amministrazione Obama e Biden, dal suo consiglio di amministrazione o “pagherà le conseguenze”.
Warner Bros. Discovery si avvale della consulenza dei banchieri d’investimento di Allen & Firm, JP Morgan ed Evercore e degli studi legali Wachtell Lipton e Debevoise & Plimpton.
